网络基金市场中心

ETF(指数基金)投资策略实战第3期

ETF投资策略2020-06-29 13:25:20

ETF一般指交易型开放式指数基金。

 

这里的指数指的是描述股票市场总的价格水平变化的指标,它是选取有代表性的一组股票,把他们的价格进行加权平均,通过一定的计算得到。各种指数具体的股票选取策略和计算方法是不同的,如大家比较有印象的恒生指数就是香港市场的旗舰指数,市值和成交量覆盖率较高,具有较强的市场代表性。这些指数他们一般是由证券交易所或金融服务机构编制的表明股票行市变动的一种供参考的指示数字。

 

而指数基金,顾名思义就是以特定指数(如沪深300指数、标普500指数、恒生指数等)为标的指数,并以该指数的成份股为投资对象,通过购买该指数的全部或部分成份股构建投资组合,以追踪标的指数表现的基金产品。

 

通常而言,指数基金以减小跟踪误差为目的,使投资组合的变动趋势与标的指数相一致,以取得与标的指数大致相同的收益率。

 

2、我的策略:

 

正如上面的描述,指数基金的本质其实就是一组有代表性的股票组合,对于没有选出好股票能力的我们是参与股票市场获取国家发展红利的最好方式,连股神巴菲也在公众场合公开推荐指数基金,他说的大意是成本低廉的指数基金是最能帮投资者赚钱的工具,它的收益跑赢了大多数专业投资者。

 

然而现在市场上的指数基金那么多,那么我们该如何选择呢,我的策略是选取当前最能代表市场水平或者是个人认为比较优秀的指数基金,如代表中国A股市场的沪深300指数,高股息策略的华宝红利基金,代表中国港股市场的恒生指数,代表美国美股市场的道指或标普500等,因为当前美国和中国是世界上第一和第二经济体,每个人的精力都有限,同时又以集中持有最好的标的获取超额收益的原则,我们只持有这两大经济体里最好的标的就足够了,正所谓贵精不贵多。

 

也许有比较了解股票市场的朋友会说,多买几只指数基金不是更好吗,即可以降低波动,又可以分散风险。他说的确实是有道理的,但我的理解是,指数基金本质就是一篮子的股票组合,本身就有降低波动和分散风险的特征,它们都有自己的选股策略,每个策略都有自己的优势,如果太多相同或不同的策略组合在一起就变得平庸,而且还会被平均了收益,与我们想获取超额收益的目的不符,君不见巴菲特大部分资金集中持有在他最看好,最有信心的几只股票上才为他获取了超额收益,成就了他的地位。我认为小资金集中持有三只以内的指数基金为宜,当然千万级以上的大资金可以适当增加到五只左右。

 

3、我的实战:

 

目前我以每周定投为主,连续大跌后手动增加购买为辅的方式投资了三只基金,它们分别是以跟踪沪深300为主,口碑很好的景顺长城沪深300指数增强基金(000311),高股息策略的华宝红利(501029)和个人比较看好的医药行业100指数基金(000059),本着集中持有的原则没有购买追踪恒生指数对应的基金,大家可以购买华夏恒生ETF000071)替换医药行业100指数基金(000059),因为目前美股估值处于高位,风险相对较高,我还在观察中,暂时不建议投资美股市场对应的指数基金,所以没有给出对应基金名称和代码。

 

这周执行了三个定投计划,因为行情波动不大,所以没有手动执行购买操作。不过比较开心的是华宝红利基金分红了,这意味着基金行业越来越规范,以后会有更多优秀的基金也会加入分红的行列。分红方式有现金分红和红利再投资两种,而我选择了红利再投资,雪球滚起来。如下图所示:

 


 

其实心里素质比较好的朋友,只买景顺长城沪深300指数增强也是可以的。同时定投只是针对我们这些靠薪酬积累投资本金的上班一族,资金量大的朋友不用考虑定投,比如一千万的资金分开多次,每次等大跌后买入就好了。

 

***: 每周四晚更新新一期操作,如果有手动增加购买,大家在周五下午三点前进行相应的手动购买就可以了。最近有朋友问我关于卖出的问题,关于什么情况下或者什么时候卖出?在高估或牛市中后期卖出。卖出的操作我也会及时更新在实战里。 ***

 

4、购买教程:

 

大家可以在支付宝基金管理功能那里搜索对应基金名称或代码找到基金后对它进行设置,设置每周或每月定投开始投资,至于定投金额是多少视各自的经济情况而定,不过重要的一点是这钱一定得是平时不用的闲钱,做好长期持有不用的准备。

 

用蛋卷app也是可以的,在app商店搜索蛋卷基金,下载安装蛋卷app后其操作步骤和支付宝是相同的。

 

5、题外话:

 

我以前做指数基金投资赚了点钱,后来刚好遇着家人和朋友对理财投资也比较感兴趣,就给他们普及了指数基金投资,这个蛋卷账号也是为了给他们示范才开始的。本着独乐乐不如众乐乐的原则也开始在公众号ETF投资策略)发布了,希望能和大家一起交流学习,共同进步,谢谢!