网络基金市场中心

定投选指数还是主动型基金?

基金好朋友2018-06-12 12:11:26

之前的分享说过定投当选择波动大成长性好的基金,这个讲法还是比较笼统。对于定投是应当选指数基金还是主动型基金一直是有争论,但总的来说,这两种说法都不能算错,应该选择哪一种,还是应该看理财的目的。




长期定投选指数


指数基金比收益来说,肯定是比不起比较好的主动型基金,比较有优势的是稳定,如果我们同意这样一个推断:既在未来几十年里中国仍然是一个不断向前发展的国家,那么毫无疑问,股市虽然还会有反复,但肯定是不断上涨的,全A指数证明了这一观点,尽管遇到过许多波折,但指数本身底部仍然在不断抬高。并且能获得9%的年化收益。

长期小额定投,起到强制储蓄作用,主动型基金很可能会遭遇换经理人,市场形势不同经理人不能适应等问题,必须要经常检视,显然指数基金会省心很多。


在市场中更适合长期定投的是中证500、中证800这样的动态成长型指数,因为其本身半年就会更换一次股票,虽然未必是最好的,但这样的淘汰机制会将出问题的股票剔除出去,稳定性最好。


样本空间内股票是扣除沪深300指数样本股及最近一年日均总市值排名前300名的股票,剩余股票按照最近一年(新股为上市以来)的日均成交金额由高到低排名,剔除排名后20%的股票,然后将剩余股票按照日均总市值由高到低进行排名,选取排名在前500名的股票作为中证500指数样本股。中证500指数综合反映沪深证券市场内小市值公司的整体状况。


当然必须要强调的是,指数基金定投并不是可以扔着不管了,毕竟定投时间越长,拉低成本的效果越差,必要的止盈停利还是需要的。


中短期定投选择主动型基金


很多人的定投并不是要做几十年存养老金,而是期待在一两年两三年内获得比较好的收益,这样选择较好的主动型基金肯定会更有优势。

如果用3个月、6个月、1年、2年、3年、5年业绩回报大于同类平均的8个条件来选择基金,从去年5月底大盘高位开始定投,其收益相当可观,而同时定投的创业板指数基金仍然亏损。当然基金的选择还是需要遵循弹性好,成长性好的规律。



总的来说意思就是长期定投的主要目的是强制储蓄,最需要的是稳定,而短期来看,指数基金是无法与好的主动型基金比收益的。不仅定投如此,基金调仓也可以遵循这样的规则,至于如何筛选好的基金,将在以后的文章中分享。

-----------------------------

信息来源:良金益险

暖心提醒:过往业绩不代表未来表现,市场有风险,基金投资需谨慎

 “基金好朋友”是一个独立的财经账号,不属于任何机构和公司。我们关注财经市场最新讯息,与大家分享优秀的基金。欢迎大家关注!