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【民生荣誉】一季度银行理财排名:民生银行收益最高

中国民生银行嘉兴分行2018-11-29 07:42:22




近日,普益财富发布今年一季度银行理财能力排名报告,其中发行能力排名第一的为建设银行,而收益能力第一的则是民生银行。一季度共有287家商业银行发行了21039款理财产品,发行规模估计为20万亿元,与去年同季度相比分别增长了1.3%和下降了31.4%。


银行理财能力排名


发行能力排名前五的全国性银行依次为建设银行、中国银行、民生银行、交通银行和华夏银行。


发行能力排名前十的区域性银行依次为南京银行、江苏银行、杭州银行、上海银行、北京银行、包商银行、东莞银行、宁波银行、广州银行和徽商银行。


收益能力排名前五的全国性银行依次为民生银行、华夏银行、兴业银行、平安银行和中国银行。


收益能力排名前十的区域性银行依次为东莞银行、南京银行、东莞农商、大连银行、江苏银行、杭州银行、瑞丰银行、乌海银行、苏州银行和海峡银行。


风险控制能力排名前五的全国性银行依次为民生银行、兴业银行、中信银行、招商银行和浙商银行。


风险控制能力排名前十的区域性银行依次为江苏银行、杭州银行、北京银行、青岛银行、东莞银行、上海银行、南京银行、上海农商、珠海华润银行和齐鲁银行。


理财产品丰富性排名前五的全国性银行依次为中信银行、光大银行、平安银行、交通银行和兴业银行。


理财产品丰富性排名前十的区域性银行依次为北京银行、哈尔滨银行、南京银行、江苏银行、齐鲁银行、包商银行、珠海华润银行、长沙银行、莱商银行和南海农商银行。


信息披露规范性排名前五的全国性银行依次为民生银行、兴业银行、浙商银行、招商银行和农业银行。


信息披露规范性排名前十的区域性银行依次为江苏银行、南京银行、青岛银行、上海农商、锦州银行、珠海华润银行、北京银行、苏州银行、齐鲁银行和宁波银行。


理财能力综合排名前五的全国性银行依次为兴业银行、民生银行、招商银行、中信银行和光大银行。


理财能力综合排名前十的区域性银行依次为南京银行、江苏银行、北京银行、珠海华润银行、青岛银行、东莞银行、哈尔滨银行、南海农商、齐鲁银行和上海农商。


(by普益财富研究员 陈晨、刘劲劲等)


从发行主体类型来看,股份制商业银行的产品发行数量仍然最多,较上季度增长573款至7952款,市场占比环比上升2.28个百分点至37.80%;国有银行发行数量继续下滑,占比为14.22%,环比下降3.05个百分点;城市商业银行发行数量为6672款,占比为31.71%,环比下降1.85个百分点;农村金融机构发行数量占比为15.22%,环比上升3.29个百分点;外资银行发行数量占比为1.05%,环比下降0.67个百分点。总之,本季度股份制商业银行及农村金融机构的理财产品发行数量及市场占比上升,而国有银行和城市商业银行的发行数量占比出现了下滑。


从期限类型来看,本季度3个月以下的短期产品依然是发行主力军,受到元旦、春节等节日因素的影响,市场占比环比继续小幅攀升,市场占比上升1.08个百分点至59.03%。而3-6个月期限类型产品发行数量则出现了小幅下降,市场占比下降1.24个百分点为27.33%。此外,6-12个月期限类型产品的发行数量及市场占比微幅增长,数量增加82余款至2488款,占比微增0.25个百分点至11.83%。1年以上的长期产品发行数量占比基本保持不变。由此可见,银行理财产品的期限类型在总体上趋于稳定。


从投向类型来看,结构性理财产品发行数量出现了小幅下滑,本季度发行数量减少99款至2013款,市场占比下降0.6个百分点至9.57%,但其中大部分仍为对公理财产品,这些产品也多以“结构性存款”命名。债券与货币市场类产品作为市场主力,其地位依然无人撼动,发行数量达10239款,市场占比稳中有升;组合投资类产品市场占比出现了微幅增长,从39.58%上升至41.60%;而融资类产品发行数量依然很少,本季度发行数量共计34款,市场占比环比下降0.14个百分点至0.16%。


监管政策方面,国务院日前批复同意《存款保险制度实施方案》,存款保险制度将于今年5月1日起正式实施;此外,央行负责人在不同场合多次表示,人民币在资本项目上的自由兑换和存款利率的市场化的条件已逐步成熟,只剩临门一脚。由此可见,银行理财产品在存款利率管制背景下的“类存款”功能在利率市场化的浪潮中已逐渐消失,因此必须大力转型发挥理财产品的资管优势,用良好的投资回报和较低的投资风险赢得市场、留住市场。此外,随着我国经济发展速度的放缓,市场预期未来会出现多次降息和降准,使得资金面日益宽松,这势必会对银行理财产品的主要投资标的—货币和债券市场产生影响,而近期不断升温的权益类资本市场又拓宽了银行理财产品的投资范围,因此,可以预期未来会出现更多与资本市场、衍生品市场挂钩的银行理财产品。



在全国性商业银行的排名中,无论是理财产品收益能力、风控能力还是综合理财能力,股份制银行都表现出色。


收益能力:民生、华夏、兴业


统计显示,2015年第1季度,我国共有287家商业银行发行了21039款理财产品,发行规模估计为20万亿元,与去年同季度相比分别增长了1.3%和下降了31.4%。

从发行主体类型来看,股份制商业银行的产品发行数量仍然最多,较上季度增长573款至7952款,市场占比环比上升2.28个百分点至37.80%;国有银行和城市商业银行发行数量占比都有所下降。

对于各种衡量指标,投资者最关心的还是理财产品的收益能力和风险控制能力。报告显示,全国性商业银行中,收益能力排名前五的银行依次是民生银行、华夏银行、兴业银行、平安银行和中国银行。

区域性商业银行中,收益能力排名前十的银行依次是东莞银行、南京银行、东莞农商、大连银行、江苏银行、杭州银行、瑞丰银行、乌海银行、苏州银行和海峡银行。

风控能力:民生、兴业、中信


投资理财最忌讳的就是只看收益不看风险。因此,一个银行的理财产品风控能力有多强也是至关重要。虽然目前大部分银行的稳健型理财产品都能实现预期收益率,但是有由于产品类型不同,让各家银行的理财风控能力显出差距。

报告显示,2015年1季度,全国性商业银行中,风控能力排名前五的银行依次是民生银行、兴业银行、中信银行、招商银行和浙商银行。

在收益实现方面,结构性产品的收益实现情况对全国性商业银行的产品收益实现得分影响显著,2015年1季度有约一半的全国性商业银行都有数量不等的结构性产品到期,由于各家银行结构性产品的收益实现情况有好有坏,使得这些银行的收益实现得分表现出一定差距。

另外,排名靠后的银行主要由于收益实现方面表现不佳,尽管这些银行发行产品数量都不低,但产品整体预期收益率的实现情况不佳拖累其风控能力的总分。

综合能力:兴业、民生、招行


综合产品发行能力、收益能力、风险控制能力、理财产品丰富性、信息披露规范性等多方面因素,报告认为,全国性商业银行中,理财能力综合排名前五的银行依次是兴业银行、民生银行、招商银行、中信银行和中国光大银行。

可以看出,全国性银行综合排名前十强依然是股份制商业银行占据绝大多数,其中有8家为股份制商业银行,2家为国有银行。业内人士分析,国有银行得益于网点数量庞大,通常理财产品发行规模与其它类型银行相比占据绝对优势,但是其在产品收益定价水平、产品种类丰富程度以及信息披露规范性等方面的表现普遍不及股份制商业银行甚至部分大型城商行,因此综合理财能力排名中股份制商业银行普遍表现较好。




文章来源丨综合自普益财富、中国经济网、新闻晨报

封面来源丨《穿条纹睡衣的男孩》